Проект Указания Банка России “Об установлении перечня иностранных бирж, прохождение процедуры листинга на которых является обязательным условием для принятия российской биржей решения о допуске ценных бумаг иностранных эмитентов к организованным торгам” (по состоянию на 25.02.2015)

1. В соответствии с пунктом 4 статьи 51.1 Федерального закона от 22 апреля 1996 года № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг» (Собрание законодательства Российской Федерации, 1996, № 17, ст. 1918; 1998, № 48, ст. 5857; 1999, № 28, ст. 3472; 2001, № 33, ст. 3424; 2002, № 52, ст. 5141; 2004, № 27, ст. 2711; № 31, ст. 3225; 2005, № 11, ст. 900; № 25, ст. 2426; 2006, № 1, ст. 5; № 2, ст. 172; № 17, ст. 1780; № 31, ст. 3437; № 43, ст. 4412; 2007, № 1, ст. 45; № 18, ст. 2117; № 22, ст. 2563; № 41, ст. 4845; № 50, ст. 6247, ст. 6249; 2008, № 44, ст. 4982; № 52, ст. 6221; 2009, № 1, ст. 28; № 7, ст. 777; № 18, ст. 2154; № 23, ст. 2770; № 29, ст. 3618, ст. 3642; № 48, ст. 5731; № 52, ст. 6428; 2010, № 17, ст. 1988; № 31, ст. 4193; № 41, ст. 5193; 2011, № 7, ст. 905; № 23, ст. 3262; № 27, ст. 3873, 3880; № 29, ст. 4291; № 48, ст. 6728; № 49, ст. 7040; № 50, ст. 7357; 2012, № 25, ст. 3269; № 31, ст. 4334; № 53, ст. 7607; 2013, № 26, ст. 3207; № 30, ст. 4043, 4082, 4084; № 51, ст. 6699) и Федеральным законом от 10 июля 2002 года № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» (Собрание законодательства Российской Федерации, 2002, № 28, ст. 2790; 2003, № 2, ст. 157; № 52, ст. 5032;2004, № 27, ст. 2711; № 31, ст. 3233; 2005, № 25, ст. 2426; № 30, ст. 3101; 2006, № 19, ст. 2061; № 25, ст. 2648; 2007, № 1, ст. 9, ст. 10; № 10, ст. 1151; № 18, ст. 2117; 2008, № 42, ст. 4696, ст. 4699; № 44, ст. 4982; № 52, ст. 6229, ст. 6231; 2009, № 1, ст. 25; № 29, ст. 3629; № 48, ст. 5731; 2010, № 45, ст. 5756; 2011, № 7, ст. 907; № 27, ст. 3873; № 43, ст. 5973; № 48, ст. 6728; 2012, № 50, ст. 6954; № 53, ст. 7591, ст. 7607; 2013, № 11, ст. 1076; № 14, ст. 1649; № 19, ст. 2329; № 27, ст. 3438, ст. 3476, ст. 3477; № 30, ст. 4084; № 49, ст. 6336; № 51, ст. 6695, ст. 6699; № 52, ст. 6975; 2014, № 19, ст. 2311, ст. 2317; № 27, ст. 3634; № 30, ст. 4219) настоящее Указание устанавливает перечень иностранных бирж, прохождение процедуры листинга на которых является условием для принятия российской биржей решения о допуске ценных бумаг иностранных эмитентов к организованным торгам без решения Банка России об их допуске к публичному обращению в Российской Федерации (приложение к настоящему Указанию).

2. Настоящее Указание вступает в силу по истечении 10 дней после дня его официального опубликования в «Вестнике Банка России».

3. Со дня вступления в силу настоящего Указания не применять:

приказ ФСФР России от 1 декабря 2011 года № 11-63/пз-н «Об утверждении Критериев и Порядка включения иностранных бирж в Перечень иностранных бирж, прохождение процедуры листинга на которых является обязательным условием для принятия российской фондовой биржей решения о допуске ценных бумаг иностранных эмитентов к торгам без решения федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг об их допуске к публичному размещению и (или) публичному обращению в Российской Федерации», зарегистрированный Министерством юстиции Российской Федерации 20 февраля 2012 года № 23261 (Бюллетень нормативных актов федеральных органов исполнительной власти от 9 апреля 2012 года № 15);

приказ ФСФР России от 19 июня 2012 года № 12-46/пз-н «Об утверждении Перечня иностранных бирж, прохождение процедуры листинга на которых является обязательным условием для принятия российской фондовой биржей решения о допуске ценных бумаг иностранных эмитентов к торгам без решения федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг об их допуске к публичному размещению и (или) публичному обращению в Российской Федерации», зарегистрированный Министерством юстиции Российской Федерации 13 июля 2012 года № 24912 (Российская газета от 10 августа 2012 года).

Приложение
к Указанию Банка России
от __________ № ______
«Об установлении перечня иностранных бирж
прохождение процедуры листинга на которых
является обязательным условием для
принятия российской биржей решения о
допуске ценных бумаг иностранных
эмитентов к организованным торгам»

Перечень иностранных бирж

Пояснительная записка
к проекту Указания Банка России «Об установлении перечня иностранных бирж, прохождение процедуры листинга на которых является обязательным условием для принятия российской биржей решения о допуске ценных бумаг иностранных эмитентов к организованным торгам»
(далее - проект Указания)

На основании пункта 4 статьи 51.1 Федерального закона от 22 апреля 1996 года № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг» (далее - Федеральный закон о рынке ценных бумаг) и Федерального закона от 10 июля 2002 года № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» Департамент рынка ценных бумаг и товарного рынка (далее - Департамент) подготовил проект Указания, устанавливающего перечень иностранных бирж, прохождение процедуры листинга на которых является условием для принятия российской биржей решения о допуске ценных бумаг иностранных эмитентов к организованным торгам без решения Банка России об их допуске к публичному обращению в Российской Федерации (далее - Перечень).

Проект Указания распространяется на организаторов торговли, осуществляющих организованные торги ценными бумагами, в том числе ценными бумагами иностранных эмитентов.

Разработка проекта Указания обусловлена необходимостью актуализации информации о биржах, включенных в действующий перечень, в связи с изменениями организационно-правовых форм, наименований, объединения бирж в группы и иных корпоративных событий, а также в связи с целесообразностью расширения перечня, в том числе в связи со вступлением в Единое экономическое пространство новых государств-членов.

В настоящее время перечень таких иностранных бирж установлен приказом ФСФР России от 19 июня 2012 года № 12-46/пз-н «Об утверждении Перечня иностранных бирж, прохождение процедуры листинга на которых является обязательным условием для принятия российской фондовой биржей решения о допуске ценных бумаг иностранных эмитентов к торгам без решения федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг об их допуске к публичному размещению и (или) публичному обращению в Российской Федерации» (далее - Приказ об утверждении Перечня иностранных бирж). Критерии и порядок включения иностранных бирж в указанный перечень устанавливались приказом ФСФР России от 1 декабря 2011 года № 11-63/пз-н «Об утверждении Критериев и Порядка включения иностранных бирж в Перечень иностранных бирж, прохождение процедуры листинга на которых является обязательным условием для принятия российской фондовой биржей решения о допуске ценных бумаг иностранных эмитентов к торгам без решения федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг об их допуске к публичному размещению и (или) публичному обращению в Российской Федерации» (далее - Приказ ФСФР России). Действующая редакция статьи 51.1 Федерального закона о рынке ценных бумаг не предполагает полномочий Банка России по установлению критериев и порядка включения иностранных бирж в указанный перечень.

При разработке проекта Указания за основу взят действующий перечень в соответствии с Приказом об утверждении Перечня иностранных бирж. При составлении Перечня Департамент руководствовался критериями, которые установлены в Приказе ФСФР России, а именно:

1. Иностранная биржа является членом Всемирной федерации бирж (ВФБ)* и/или Международной ассоциации бирж стран Содружества Независимых Государств (МАБ СНГ).

2. Местом учреждения иностранной биржи является государство, являющееся членом Организации экономического сотрудничества и развития (ОЭСР), членом или наблюдателем Группы разработки финансовых мер борьбы с отмыванием денег (ФАТФ), членом Комитета экспертов Совета Европы по оценке мер противодействия отмыванию денег и финансированию терроризма (Манивэл) или участниками Единого экономического пространства.

В новом перечне уточнены наименования иностранных бирж, а также дополнительно включены:

1) Вьетнамская фондовая биржа «Хошимин» является членом Всемирной федерации бирж (ВФБ), а также в настоящее время является крупнейшей фондовой биржей Вьетнама: на бирже имеют листинг акции 302 компаний, 2 паевых фонда и 38 выпусков облигаций, капитализация листингованных ценных бумаг составляет около 30 миллиардов долларов. Кроме того, через инфраструктуру Вьетнамской фондовой биржи «Хошимин» правительство Вьетнама реализует государственные ценные бумаги.

2) Дубайская биржа является членом Всемирной федерации бирж (ВФБ), а также крупнейшей биржей ОАЭ, на которой осуществляется торговля акциями, государственными и муниципальными облигациями, паями инвестиционных фондов и иными финансовыми инструментами, в том числе иностранных эмитентов (акциями компаний Кувейта, Бахрейна, Омана и Судана). На Дубайской бирже также осуществляется торговля исламскими финансовыми инструментами. На бирже имеют листинг 60 компаний, общая рыночная капитализация которых составляет 98 миллиардов долларов США.

3) Казахстанская фондовая биржа является членом МАБ СНГ и полноценным членом Всемирной федерации бирж (ВФБ). Казахстан является членом ЕЭП. На Казахстанской фондовой бирже в обращении постоянно находятся не менее 200 государственных ценных бумаг общей стоимостью около 1,7 млрд. долларов США, долевые ценные бумаги более 70 эмитентов общей капитализацией около 30 млрд. долларов США и около 240 выпусков корпоративных облигаций, выпущенных более 70 казахскими и иностранными компаниями в соответствии с казахстанским и иностранным законодательством (общая стоимость долга, доступного к торговле на Казахстанской фондовой бирже, оценивается приблизительно в 300 млн. долларов США). Общая рыночная капитализация составляет 23 миллиарда долларов США.

4) Кыргызская Фондовая Биржа является членом МАБ СНГ, Кыргызстан входит в ЕЭП. Главная биржевая площадка Кыргызстана, первые торги акциями и официальное открытие состоялись в мае 1995 года, через инфраструктуру биржи активно шел процесс приватизации. Кыргызская фондовая биржа стала членом Международной ассоциации бирж стран Содружества Независимых Государств в 2000 году. Общая рыночная капитализация составляет около 160 миллионов долларов США.

5) Новозеландская биржа «ЭнЗэдИкс Лимитед» является членом Всемирной федерации бирж (ВФБ), а Новая Зеландия является членом ОЭСР, членом ФАТФ. На Новозеландской бирже «ЭнЗэдИкс Лимитед» имеют листинг акции 157 компаний и 83 выпуска облигаций с общей рыночной капитализацией 94 миллиарда долларов США.

6) Нью-Йоркская фондовая биржа Арка является членом Всемирной федерации бирж (ВФБ), а США является членом ОЭСР и членом ФАТФ, биржа. Нью-Йоркская фондовая биржа Арка, ранее известная как Archipelago Exchange (ArcaEx), была образована в г. Чикаго, США в 1996 году. В 2006 году ArcaEx завершила слияние с биржей New York Stock Exchange (NYSE), образовав NYSE Group, Inc (в настоящее время группа Intercontinental Exchange, Inc.). NYSE Arca является ведущей мировой площадкой для биржевых инвестиционных продуктов (ETPs), на ней торгуется более 1 000 биржевых инвестиционных фондов (ETFs), более 200 биржевых расписок (ETNs) и более 50 биржевых сертификатов (Certificates), а также большое количество внесписочных ценных бумаг. Общая стоимость активов, находящихся под управлением ETPs, торгующихся на NYSE Arca, превышает 1 триллион долларов США.

Нью-Йоркская фондовая биржа облигаций. Биржа также входит в группу Intercontinental Exchange, Inc. и является основной площадкой группы для торгов корпоративными и муниципальными облигациями. В обращении находятся около 9900 выпусков облигаций.

7) Фондовая Биржа Саудовской Аравии (Тадавул). Саудовская Аравия является членом Совета сотрудничества арабских государств Персидского залива (ССАГПЗ), в свою очередь ССАГПЗ является членом ФАТФ, биржа является членом Всемирной федерации бирж (ВФБ). Фондовый рынок Саудовской Аравии до 2015 года не предполагал возможности участия в торгах иностранных компаний и частных лиц, при этом с 2015 года правительством Саудовской Аравии принято решение о разрешении иностранным лицам приобретать ценные бумаги эмитентов Саудовской Аравии. В настоящее время на бирже имеют листинг 169 эмитентов, общая рыночная капитализация компаний составляет около 487 миллиардов долларов США. Также на бирже развит сектор Исламских финансов.

8) Фондовая биржа Тайваня «ГреТай». Тайвань является членом ФАТФ, биржа является членом Всемирной федерации бирж (ВФБ). Биржа была образована в 1994 году и обслуживает рынок акций, облигаций (в том числе государственных), рынок ETF и рынок развивающихся Тайваньских и иностранных компаний. Общая рыночная капитализация составляет около 60 миллиардов долларов США.

Проект Указания вступает в силу по истечении 10 дней после дня его официального опубликования в «Вестнике Банка России».

Предложения и замечания по проекту Указания, направляемые в рамках публичного обсуждения, принимаются с 25 февраля 2015 года по 11 марта 2015 года.

_____________________________

* Критериями для принятия бирж во Всемирную федерацию бирж ВФБ являются:

- значительная доля рынка в стране происхождения;

- биржа должна иметь соответствующую лицензию и регулироваться контролирующим органом страны происхождения. Регулирующие органы в свою очередь должны быть членами IOSCO;

- биржа должна иметь хорошую репутацию и должна преследовать цели создания равноправных условий для участников торгов и обеспечивать защиту их интересов.