Проект Указания Банка России “О внесении изменений в Указание Банка России от 2 августа 2021 года N 5873-У "Об установлении обязательного норматива достаточности капитала для профессиональных участников рынка ценных бумаг, осуществляющих дилерскую, брокерскую деятельность, деятельность по управлению ценными бумагами и деятельность форекс-дилеров" (по состоянию на 04.07.2023)

На основании статьи 76.4 Федерального закона от 10 июля 2002 года N 86-ФЗ "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)", пункта 3 статьи 42 Федерального закона от 22 апреля 1996 года N 39-ФЗ "О рынке ценных бумаг" и в соответствии с решением Совета директоров Банка России (протокол заседания Совета директоров Банка России от __ ____2023 года N ПСД-___):

1. Внести в Указание Банка России от 2 августа 2021 года N 5873-У "Об установлении обязательного норматива достаточности капитала для профессиональных участников рынка ценных бумаг, осуществляющих дилерскую, брокерскую деятельность, деятельность по управлению ценными бумагами и деятельность форекс-дилеров" следующие изменения:

1.1. В пункте 8.1 цифры "2023" заменить цифрами "2025".

1.2. В пункте 8.3 цифры "2023" заменить цифрами "2025".

2. Настоящее Указание в соответствии с решением Совета директоров Банка России (протокол________) вступает в силу со дня его официального опубликования.

Пояснительная записка
к проекту Указания Банка России "О внесении изменений в Указание Банка России от 2 августа 2021 года N 5873-У "Об установлении обязательного норматива достаточности капитала для профессиональных участников рынка ценных бумаг, осуществляющих дилерскую, брокерскую деятельность, деятельность по управлению ценными бумагами и деятельность форекс-дилеров"

Банк России на основании статьи 76.4 Федерального закона от 10 июля 2002 года N 86-ФЗ "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)" и пункта 3 статьи 42 Федерального закона от 22 апреля 1996 года N 39-ФЗ "О рынке ценных бумаг" разработал проект указания Банка России "О внесении изменений в Указание Банка России от 2 августа 2021 года N 5873-У "Об установлении обязательного норматива достаточности капитала для профессиональных участников рынка ценных бумаг, осуществляющих дилерскую, брокерскую деятельность, деятельность по управлению ценными бумагами и деятельность форекс-дилеров" (далее - проект).

Проект подготовлен в целях внесения изменений в Указание Банка России от 2 августа 2021 года N 5873-У "Об установлении обязательного норматива достаточности капитала для профессиональных участников рынка ценных бумаг, осуществляющих дилерскую, брокерскую деятельность, деятельность по управлению ценными бумагами и деятельность форекс-дилеров" (далее - Указание 5873-У) в части продления возможности для профессиональных участников рынка ценных бумаг (далее - ПУРЦБ) выбора метода для расчета кредитного риска в отношении клиентов с особым уровнем риска (далее - КОУР), применяемого для целей расчета норматива достаточности капитала ПУРЦБ.

На текущий момент для ПУРЦБ предусмотрено два метода расчета кредитного риска по КОУР - позиционный1 и стандартизированный2. При этом положения Указания 5873-У, предусматривающие возможность применения позиционного метода, действуют до 30.09.2023, после чего стандартизированный метод становится единственным возможным для ПУРЦБ. Необходимо отметить, что отложенное введение стандартизированного метода в качестве обязательного преследовало цель дать ПУРЦБ время на адаптацию своих бизнес-процессов маржинальной торговли клиентов.

В рамках осуществляемой работы по изменению модели НДК, запланированной на 2023 - 2025 годы, Департаментом проведен анализ методологии определения рисков, формируемых от позиций КОУР, который показал, что многие ПУРЦБ не осуществили переход на стандартизированный метод, так как фокус усилий периода 2022 - 2023 годов пришелся на адаптацию к новым вызовам на финансовых рынках, в том числе в ответ на действия недружественных стран. По итогам проведенного анализа существенных арбитражных позиций КОУР-нерезидентов, в отношении которых отмечался повышенный риск недобросовестных действий при разработке стандартизированного метода, не наблюдается.

В текущих условиях санкционного давления на российскую экономику переход на более жесткий метод регулирования представляется крайне нежелательным для ПУРЦБ с учетом введения прочих регуляторных изменений, а также ввиду необходимости для ПУРЦБ автоматизации программного обеспечения и адаптации своих бизнес-процессов маржинальной торговли клиентов. Таким образом, представляется целесообразным продлить возможность для ПУРЦБ по своему решению выбирать метод для расчета величины кредитного риска в отношении КОУР, для этого требуется ввести отложенный срок отмены позиционного метода.

В этой связи проект предусматривает перенос срока вступления в силу положений, предусмотренных пунктами 8.1 и 8.3 Указания 5873-У, с 01.10.2023 на 01.10.2025.

Предложения и замечания по проекту принимаются по 17 июля 2023 года (включительно) по адресу электронной почты: regulation_DIFP@cbr.ru.

------------------------------

1 Пункты 3.14-3.17 Указания 5873-У.

2 Пункты 3.18-3.20 Указания 5873-У.